| lagergenerering | |
|---|---|
| Sorts | Finansiell pyramid |
| Bas | 1998 |
| Avskaffas | 1 juli 2000 |
| Plats | Internet |
| Nyckelfigurer | Sergey Mavrodi |
Stock Generation (SG), en virtuell börssida som fungerade från 1998-2000, anses vara det största och mest kända pyramidspelet i Internets historia. På Stock Generation var det möjligt att handla aktier i virtuella företag med riktiga pengar. Stora vinster utlovades.
Stock Generation Ltd registrerades i början av 1998 i Karibien som arrangör av spel och fick licens att göra det. Ägaren var Oksana Pavlyuchenko [1] - en tidigare anställd av MMM , kusin till frun till Sergei Mavrodi , som vid den tiden var 18 år gammal [2] .
Efter registrering på stockgeneration.com-webbplatsen var det nödvändigt att skicka en check till företaget på minst 50 $, vilket återspeglades som kundens saldo. För att ta emot pengar var det nödvändigt att skriva ett brev med krav på att en check skulle skickas till den angivna adressen [1] .
I slutet av 1999 började kunderna ha svårt att sälja virtuella aktier. Till slut, år 2000, "kollapsade marknaden". Den 20 mars 2000 avbröt Stock Generation ensidigt verkställandet av alla förfrågningar om uttag av medel, och saldona på kontona för deltagare i alla företag, förutom de föredragna, sjönk kraftigt (detta förklarades med tillämpningen av "Regeln nr 13" för alla deltagares konton). Två veckor senare tillkännagav Stock Generation omedelbart en omvänd aktiesplit "för att öka företagets lönsamhet" genom att tillämpa "Regel #18". Detta gjorde att aktiekurserna sjönk under 1/100 000 av sina tidigare värden, medan resten av aktierna (inklusive de som var "garanterade" mot en värdenedgång) skrevs av från 50 % till 95 %. Ungefär samtidigt slutade Stock Generation att svara på kundförfrågningar om återbetalning, men fortsatte att registrera nya kunder via webbplatsen [3] .
Kunder började klaga till myndigheterna. U.S. Securities and Exchange Commission lämnade in en stämningsansökan i den amerikanska distriktsdomstolen i Massachusetts och hävdade att det "virtuella utbytet" i själva verket var ett pyramidspel [4] , men misslyckades med att åtala grundarna och de verkliga ägarna av Stock Generation för att ha brutit mot värdepapperslagar. papper. Domstolen dömde till förmån för Stock Generation och angav att sajten på ett adekvat sätt beskrev marknaden som ett "spel" och inte ett medel för investeringar, Stock Generation hade en spellicens. U.S.A. Appeals Court of the First Circuit upphävde senare det ursprungliga beslutet och angav att "möjligheten att investera i preferensaktier som beskrivs på SG-webbplatsen utgör en inbjudan att ingå ett investeringskontrakt som är föremål för jurisdiktionen av federala värdepapperslagar. "
Webbplatsen stängdes den 1 juni 2000. Enligt officiella siffror drabbades cirka 275 tusen människor (främst medborgare i USA och Västeuropa). Enligt inofficiella uppgifter finns det flera miljoner offer [2] . I en intervju 2007 hävdade Sergei Mavrodi att han förbjöd ryssar att spela på Stock Generation så att han inte skulle åtalas i Ryssland [2] . Även om registrering inte krävde passdata, så det skulle vara svårt att säga var klienten verkligen bor.
Sergei Mavrodi i konstverket "Pyramid-2" beskriver händelserna i samband med skapandet av Stock Generation [5]
På webbplatsen Stock Generation kunde aktier i 11 "virtuella företag" handlas. Vart och ett av dessa företag hade sitt eget namn och logotyp, men oftast användes bara ett serienummer.
Företag 1 till 8 övervägdes för "spelande" (spekulativa) syften, deras aktiekurser gick upp och ner slumpmässigt. Närvaron av dessa 8 företag tjänade vidare till att hävda i domstol att Stock Generation-webbplatsen endast var onlinespel och inte en faktisk börs eller någon annan investeringsverksamhet som är föremål för kraven i värdepapperslagar.
Det nionde företaget var "privilegierat", "garanterade" en konstant ökning av priset på sina aktier. Till en början utlovades avkastningen till 10 % per månad (215 % per år), men senare sänktes avkastningen till 7 % per månad eller 125 % per år. I början av april 2000 devalverade Stock Generation, trots alla tidigare garantier, preferensaktier till 5 % av deras tidigare värde.
Företag 10 och 11 lovade en månatlig avkastning på 50 % respektive 100 % (senare 40 % respektive 70 %). Men det varnades för att priserna på dessa aktier kunde sjunka kraftigt med 50 % för företag nr 10, och till och med 100 % (ned till 0) för företag nr 11. En sådan varning (känd som "Regel nr 18") var ytterligare en motivering i den efterföljande domstolen för det faktum att Stock Generation-webbplatsen erbjöd ett hasardspel och inte ett investeringsprojekt.
Under större delen av spelet användes inte "Regel #18". Istället tillämpades en annan regel (känd som "Regel #13") som gjorde det möjligt för aktiegenerering att minska saldon på individuella kundkonton genom att räkna om dem som om kundens alla medel endast hade investerats i "föredraget" företag #9. Således kan en användare som bestämde sig för att investera 50 USD (minsta registreringsavgift eller remissbonus för ny kund) i aktier i företaget #11, väntade i ett år och sedan försökte ta ut allt på en gång, kunde han först se ett saldo på 204 800 USD (100 % per månad), vilket justerades till $157 (10% per månad) och hans handelshistorik uppgav att han hade investerat alla sina medel i aktierna i företag nr 9, och inte företag nr 11.
"Regel #13" gjorde det möjligt för Stock Generation att undvika massiva 5- eller 6-siffriga uttag, vilket gjorde att systemet kunde fungera i mer än 2 år, trots att aktiekurserna steg 10 000 gånger under denna tid (för dess föregångare, MMM , det tog cirka 6 månader att aktiekursen "bara" ökade med en faktor 127.) Baserat på klagomål från Stock Generation-kunder, blev "Regel #13" allmänt tillämpad i början av 2000 när antalet och mängden uttagsförfrågningar började öka.
Den 20 mars 2000 tillämpades "Regel #13" på alla kundkonton. "Regel #18" tillämpades först ungefär två veckor senare. Aktiekursen för företag nr 10 halverades. Aktier i företag #11 genomgick en omvänd split (fusion) med en kurs av 1 på 10 000, med ett faktisk kursfall på mindre än 1/100 000 av dess ursprungliga värde (från över 1 USD per aktie till 0,10 USD per "ny" aktie lika med 10 000 gamla). Samma dag sänkte Stock Generation aktiekursen för #9-företag från $16,90 till $0,84, i klar överträdelse av deras egna regler som "skyddade" dessa aktier från att depreciera.
Stock Generation-sajten fortsatte att fungera i veckor efteråt och gav avkastning på upp till 150 % per månad, men ytterligare juridiska frågor stoppade sajten den 1 juni 2000.
Avsnittet är baserat på offentlig information från den amerikanska appellationsdomstolen [6] .
Webbplatsen Stock Generation erbjöd möjligheten att köpa onlineaktier i elva olika "virtuella företag" listade på webbplatsen "virtuell börs". Stock Generation satte godtyckligt kurser för vart och ett av dessa fiktiva företag varannan vecka och säkerställde att investerare kunde köpa eller sälja valfritt antal aktier till överenskomna priser utan någon övre gräns för mängden medel.
Klagomålet till Securities and Exchange Commission fokuserade särskilt på transaktioner med aktier i ett "föredraget företag". Stock Generation rådde potentiella köpare att ägna "särskild uppmärksamhet" till aktien, och övertygade dem om att det var ett "no-risk-spel" att aktien i det föredragna företaget alltid skulle stiga i pris. Det uppgavs att priset på aktierna i ett föredraget företag stöds av ägarna till Stock Generation, så det kommer bara att öka konstant, i genomsnitt med 10% per månad (detta är cirka 215% per år). För att öka förtroendet och skingra oro publicerade Stock Generation framtida aktiekurser för det föredragna företaget en månad i förväg.
Även om Stock Generation erkände att en nedgång i aktiekurserna var teoretiskt möjlig, försäkrade de potentiella kunder att "enligt reglerna kan priset på ett föredraget företags aktie i princip inte falla med mer än 5 %." Till stöd för detta uttalande sades det att aktierna i preferensbolaget backades upp av flera olika inkomstkällor. Enligt Stock Generation gav kapitalinflödet från nya kunder likviditet till befintliga kunder som kanske vill sälja sina virtuella aktieinnehav. Stock Generation lovade också att allokera en del av vinsten från webbplatsens aktiviteter till en speciell reservfond utformad för att hålla priset på det föredragna företagets aktier. Stock Generation hävdade att inkomsten kom från fyra källor: (1) en 1,5 % provision på varje handel som gjordes på den virtuella börsen; (2) Spreadar vid handel med virtuella aktier; (3) "rimlig manipulation" av aktiekurserna för åtta andra virtuella företag som handlas på en virtuell börs; (4) Stock Generations rätt att handla med aktier i tre andra virtuella företag (inklusive Preferred Company). Som en ytterligare försäkring mot motgångar nämnde Stock Generation att det finns ytterligare stabiliseringsmedel som kan användas för att säkerställa den virtuella börsens fortsatta drift.
Webbplatsen Stock Generation innehöll listor över påstådda "stora vinnare", meddelanden och vittnesmål från påstått nöjda medlemmar, beskrivningar av incitamentsprogram och utmärkelser som syftade till att locka nya medlemmar (till exempel ett uttalande om att det skulle betala "20, 25 eller 30 % av beloppet för de tre första betalningarna från attraherade deltagare") och skapandet av partnerwebbplatser.